Скрытый резерв или потерянный рубль: почему из-за налоговой осторожности страдают дивиденды

Каждый собственник бизнеса рассчитывает по итогам года увидеть внушительную цифру чистой прибыли. Ведь именно она – основа для выплаты дивидендов. Но часто бывает так, что компания сработала хорошо, выручка растет, а по итогам года чистая прибыль оказывается скромной, а дивиденды – минимальными.

Одну из возможных причин этого парадокса нужно искать не в реальных убытках или низких продажах, а в особенностях налогового учета, а точнее – в чрезмерно консервативном подходе к признанию расходов.

В жизни любой компании существуют по сути два параллельных учета – бухгалтерский и налоговый. Бухгалтерский учет фиксирует все совершаемые операции и показывает полное финансовое состояние компании: сколько заработали, сколько потратили. 

Налоговый учет служит базой для расчета налоговых обязательств перед государством. Здесь уже действуют правила Налогового кодекса, который часто предъявляет жесткие требования к тому, какие расходы можно учитывать, а какие – нет.

Проблема возникает, когда компания, пытаясь обезопасить себя от споров с налоговыми органами, решает не учитывать отдельные расходы при расчете налога на прибыль, несмотря на то, что они были реально понесены и при этом не лишены экономического смысла.

Представим ситуацию, что компания понесла затраты на консалтинговые услуги. С точки зрения бизнеса – это обычная трата. Компания получила консультацию, деньги за оказанные услуги перечислены. В бухгалтерском учете эта сумма списана, уменьшив бухгалтерскую прибыль.

Однако финансовая служба, отвечающая за налоговые риски, смотрит на эту ситуацию иначе. Акт оказанных услуг составлен шаблонно, в договоре размыт предмет услуг, контрагент является взаимозависимым лицом. Чтобы избежать претензий налоговых органов и доначисления налога с пенями, принимается волевое решение: в налоговом учете эту сумму не учитывать. В итоге компания платит налог на прибыль не с реальной прибыли, а с завышенной суммы.

Связь здесь прямая: дивиденды выплачиваются из чистой прибыли, то есть из того, что остается после уплаты налогов. Ориентиром служат данные бухгалтерского учета, а они на практике часто оказываются искажены из-за налоговой перестраховки. 

Чтобы увидеть механизм на цифрах, приведем простой пример. Предположим, что бухгалтерская прибыль компании составляет 1 млн рублей, но расходы на консалтинговые услуги на сумму 100 тыс. рублей не решились включить в налоговом учете. В таком случае налог на прибыль (20%) платится с завышенной базы – не с 1 млн, а с 1,1 млн, что составляет 220 тыс. рублей вместо положенных 200 тыс. 

После уплаты налога в распоряжении компании остается 780 тыс. рублей. Формально это и есть чистая прибыль, но фактически она занижена. Переплата в 20 тыс. рублей – это именно та сумма, которую собственники недополучат в виде дивидендов. А если подобных «осторожных» расходов за год набирается на сотни тысяч или миллионы рублей, потери собственников становятся колоссальными.

Чтобы снизить издержки налоговой перестраховки и повысить дивидендный потенциал, имеет смысл сосредоточиться на нескольких моментах.

Во-первых, регулярно рассчитывать и анализировать эффективную ставку налога на прибыль – отношение фактически уплаченного налога к бухгалтерской прибыли до налогообложения. Если этот показатель стабильно превышает стандартные 20%, это сигнал: компания систематически переплачивает налог на прибыль, и значит, есть резерв для увеличения чистой прибыли.

Во-вторых, взвешенно подходить к оценке вычитаемых и невычитаемых расходов. Не стоит автоматически исключать затраты из налоговой базы при малейших сомнениях. Вместо этого имеет смысл рационально оценивать перспективы: насколько обоснованы риски налоговых претензий, есть ли практика по аналогичным ситуациям, возможно ли документально обосновать «спорные» расходы.

Неуплата налогов влечет существенные риски для бизнеса. Однако переплата по налогу на прибыль, вызванная излишне консервативным подходом к признанию расходов, также экономически неоправданна. Если компания демонстрирует высокую бухгалтерскую прибыль, но при этом располагает ограниченными средствами для выплаты дивидендов, целесообразно проанализировать, не связано ли это с завышением налогооблагаемой базы.

Смещение фокуса на сбалансированное управление налоговой эффективностью позволяет пересмотреть подход к расходам, которые были исключены из налоговой базы без достаточных на то оснований. Выявление и отражение таких затрат в налоговом учете при условии их обоснованности позволяет создать резерв, который может быть направлен на развитие бизнеса или выплату дивидендов собственникам.